آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال

تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در بازار بورس؛ کدام یک بهتر است؟

04. تحلیل بنیادی

ارزیابی چشم اندازهاي آتی صنعت چطور صورت می گیرد؟

استفاده از چرخه تجاري براي پیشبینی بازار چگونه انجام می شود؟

به طور خلاصه P/E گویای چیست؟

تجزیه و تحلیل اقتصاد و بازار چگونه به انجام می رسد؟

تجزیه و تحلیل شرکت به معنای چیست؟

تجزیه و تحلیل صنایع به چه معناست؟

تجزیه و تحلیل صنعت به چه فرآیندی اطلاق می شود؟

تجزیه و تحلیل چرخه تجاری چیست؟

تحلیل بنیادي در سطح شرکت چگونه صورت می پذیرد؟

تحلیل بنیادی مشتمل بر چیست؟

تحلیل بنیادی چه تفاوت هایی با تحلیل تکنیکال دارد؟

تحلیل بنیادی یا تحلیل تکنیکال، کدام یک موثرترند؟

تحلیل فاندامنتال یا بنیادی چیست ؟

تفاوت تحلیلگر بنیادي با تحلیلگر فنی در چیست؟

تفسیرى دیگر از P/E

تورم در تحلیل بنیادین چه نقشی دارد؟

جنبه هاي حسابداري درآمدها (سود) اشاره به چه دارد؟

جنبه هاي کیفی تحلیل صنعت کدامند؟

دام هاى کاربرد P/E کدامند؟

دانش فاندامنتال و دلایل استفاده از تحلیل فاندامنتال (تحلیل بنیادی) چیست؟

رشد سود به معنای چیست؟

روشهای متفاوت پذیرفته شده حسابدارى کدامند؟

مفهوم P/E به چه چیزی اشاره دارد؟

نرخ رشد شرکت چه کارکردی دارد؟

نوع صنعت در کجا مورد استفاده قرار می گیرد؟

پیش بینی تغییرات در بازار چگونه صورت می پذیرد؟

چارچوب تحلیل بنیادی چیست؟

کاربرد نسبت P/E در کجاست؟

گزارش حسابرس مستقل به معنای چیست؟

هر گونه کپی برداری از محتوا، تولیدات، شکل و سایر اجزای سایت صرفا با موافقت مکتوب مجاز می باشد

ترفندهای تحلیل بنیادی

آموزش تحلیل بنیادی یکی از لازمه های ورود به بازار مالی است. افرادی که قصد سرمایه گذاری در این بازار ها را دارند بایستی با روش های تحلیل صورت های مالی آشنا شوند. تحلیل تکنیکال و تحلیل فاندامنتال از روش های تحلیل بازار بورس و سایر بازار های مالی هستند. تحلیل پایه یا فاندامنتال بر پایه اصولی است که لازم شده تا در این محتوا به کلیاتی در خصوص نحوه انجام آن بپردازیم.

تحلیل بنیادی چیست؟

نیاز به آموزش ترفندهای تحلیل بنیادی زمانی مطرح شد که بسیاری از سرمایه گذاران و معامله گران در بازار های بورس با ضرر و زیان مواجه شدند. برای رسیدن به سود دهی در این بازارها می بایست روش های تحلیلی را به صورت کامل آموخت تا در زمان معامله بتوان با توجه به داده ها تحلیل درستی از آینده قیمت های سهام داشت.

ترفند های تحلیل بنیادی یکی از روش های تحلیل بازار مالی است که وضعیت شرکت های دارای سهام را بررسی کرده و ارزش واقعی سهام آن را محاسبه می کند. تصمیم گیری در خصوص خرید یا فروش سهام شرکت ها با توجه به بررسی ارزش واقعی و قیمت فعلی سهام گرفته می شود. تحلیل گر بازار های اقتصادی و مالی با رعایت اصول تحلیل پایه ای و سایر روش های تحلیلی تصمیمات درستی را برای رسیدن به سود دهی اتخاذ می کنند؛ اما برای انجام این روش تحلیلی باید به چه عوامل و داده های توجه کرد. در ادامه نوشتار به آن خواهیم پرداخت.

مقاله آموزش تابلو خوانی را نیز مطالعه فرمایید

عوامل مهم در آموزش تحلیل بنیادی

در آموزش ترفندهای تحلیل بنیادی عوامل مهم در روش تحلیل فاندامنتال نیز مشخص خواهند شد. سرمایه گذاری بر سهام شرکتی که فرد بر روی آن اشراف داشته باشد مطمئنا به سوددهی نزدیک تر خواهد بود. پس تحلیل بنیادی در این صورت به معنی اشراف داشتن بر شرکت ها و عاملان تجاری می باشد.

دسترسی به اطلاعات شرکت ها و ارزش واقعی سهام ها در تحلیل بنیادی امکان پذیر است. در واقع تحلیل فاندامنتال یک شرکت عوامل مختلفی مانند محصولات تولیدی، وضعیت مالی، وضعیت سود آوری، تیم مدیریتی، رقبا و … در نظر گرفته می شود. پس از بررسی این عوامل افراد تصمیم به خرید یا فروش سهام خواهند کرد. چنانچه تحلیل بنیادی درست و اصولی باشد عملیات تجاری فرد با سود دهی همراه است.

سایر روش های تحلیلی

آموزش ترفندهای تحلیل بنیادی همراه با آموزش سایر روش های تحلیلی همچون تحلیل تکنیکی و تابلو خوانی برای سرمایه گذاران بسیار مهم است. معامله گران به کمک دانش تحلیلی بهترین استراتژی تجاری را برای خود اتخاذ می کنند.

می دانیم که تحلیل اساسی بررسی اطلاعات شرکتی است که قصد خرید و فروش سهام آن را داریم. تحلیل تکنیکال یا تکنیکی نیز روشی است که با استفاده از آن می توان حجم معاملات و تاریخچه قیمت یک سهام یا نماد را بررسی کرد. در نهایت روند آتی قیمت را پیش بینی نمود. تابلو خوانی نیز دانشی است که به تجزیه و تحلیل وب آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال سایت tsetmc می پردازد. در این وب سایت ابزار های متنوع و اطلاعاتی مهمی وجود دارد که در صورت توانایی تحلیل این اطلاعات می توان تصمیمات بهتری در خصوص سرمایه گذاری اتخاذ نمود.

مقایسه تحلیل بنیادی با سایر روش های تحلیلی

در آموزش ترفندهای تحلیل بنیادی به نقاط قوت و نقاط ضعف این روش تحلیلی اشاره خواهد شد. لازم است افراد در جریان این نقاط ضعف و قوت هر یک از روش های تحلیلی قرار بگیرند. سرمایه گذار حرفه ای از تمامی روش های تحلیلی استفاده می کنند؛ زیرا متوجه نقاط ضعف هر یک از روش های تحلیلی هستند. برای دانستن نقاط ضعف و قوت سایر روش های تحلیل باید به مقاله هایی که در این خصوص آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال نوشته شده است رجوع کرد؛ اما لازم است به نقاط قوت و ضعف تحلیل بنیادی بپردازیم. در ادامه به این موضوع خواهیم پرداخت.

مزایای تحلیل بنیادی

تحلیل بنیادی برای سرمایه گذاری های بلند مدت مناسب است. استفاده از روش تحلیل بنیادی برای روند طولانی مدت اقتصادی شرکت و سرمایه گذاری با دید کوتاه بی معنی است. سرمایه گذاری بر اساس تحلیل فاندامنتال می تواند به دارایی های ارزشمند و ترازنامه قوی و درآمد پایدار شرکت ها کمک کند.

ارتقا سطح درک کامل سرمایه گذاران از فرایند تجارت از دیگر مزایای این روش تحلیلی است. این درک به سرمایه گذار کمک می کند تا از سرمایه گذاری های بی فایده جلوگیری کرد. سرمایه گذاران بهتر می توانند آگاهی خود آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال را در خصوص سهام افزایش دهند.

معایب تحلیل بنیادی

در آموزش ترفندهای تحلیل بنیادی به معایب این روش تحلیلی نیز باید اشاره نمود. یکی از معایب این نوع از تحلیل می توان تخصصی بودن و وقت گیر بودن آن است.

تحلیل فاندامنتال می تواند موجب غافل شدن از شرکت های کوچک می شود و توجه ها کاملا متوجه شرکت های بزرگ می شود. هیچ اطلاعات خاصی از رمان ورود مناسب به سهام در این روش تحلیل وجود ندارد. پس باید از سایر روش های تحلیلی بهره گرفت.

جهت موفقیت در معاملات مقاله تحلیل فاندامنتال را حتما بخوانید

نحوه کسب اطلاعات در آموزش تحلیل بنیادی

سوال مهم در زمان آموزش تحلیل بنیادی این است که برای انجام این روش چگونه باید اطلاعات لازم را کسب نمود. سامانه تحلیلی کدالCODAL.IR یکی از راه های کسب اطلاعات در تحلیل بنیادی می باشد. داده های مورد نیاز برای محاسبه نسبت مالی از صورت های مالی استخراج می شود.

کلیه صورت های مالی شرکت ها از طریق سامانه کدال منتشر خواهد شد. پس می توان یکی از منبع اطلاعاتی مهم در انجام تحلیل پایه ای به این سامانه اشاره نمود. همه شرکت هایی که نماد آنها در بورس و فرابورس درج شده است باید گزارش های خود را به این سامانه ارسال کنند.

بورس ویو نیز سامانه ای است که تحلیل بنیادی را آسان خواهد کرد. در سامانه ویو اطلاعات شرکت های بورسی سریع و با دقت نمایش داده می شود. ترازنامه شرکت ها، نسبت های مالی، صورت جریان وجوه نقد، آمار تولید و فروش پرتفوی شرکت های سرمایه گذاری از جمله اطلاعاتی است که این سامانه در اختیار افراد قرار می دهند.

آموزش تحلیل بنیادی یکی از موارد مهمی است که هر فرد سرمایه گذار باید به آن بپردازد. دانش تحلیل فاندامنتال برای سرمایه گذاری های مالی و اقتصادی بسیار مهم و تاثیر گذار است.

تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در بورس چیست؟

تحلیل‌ها مهم‌ترین بخش معامله در بازار سرمایه هستند که توسط آن‌ها می‌توان سهام یک شرکت را ارزیابی کرده و ارزنده بودن آن را تشخیص داد. سرمایه‌گذارانی که قصد دارند به‌صورت مستقل در بازارهای مالی به ویژه بازار بورس، فعالیت نمایند، باید با استفاده از قدرت تحلیل بتوانند سهامی را شناسایی کنند، به‌موقع خرید کنند و به‌موقع هم بفروشند. خرید و فروش سهام بدون آگاهی و استفاده از تحلیل‌های موجود، همانند رها کردن تیری در تاریکی است که احتمال اصابت آن به هدف شانسی و نامشخص می‌باشد. در بازار سرمایه دو روش کاملاً متفاوت برای تحلیل سهام وجود دارد. تحلیل بنیادی و تحلیل تکنیکال. برای درک تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در بورس، قبل از هر چیزی باید هر یک از آن‌ها را به‌خوبی بشناسیم. هر یک از این تحلیل‌ها بر اساس اطلاعات خاصی بنا می‌شوند. اما هدف اصلی و نهایی آن‌ها پیش‌بینی روند تغییر قیمت‌ها در سهام مختلف است.

اگر شما هم جزء تازه‌واردان بورسی هستید و سوالاتی از این قبیل را در ذهن دارید که تحلیل تکنیکال چیست؟ تحلیل بنیادی چیست؟ تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در چیست؟ کدام‌ یک بر دیگری برتری دارد؟ و …، با ادامه‌ی این مقاله از سری مقالات آموزش بورس در چراغ همراه باشید.

تحلیل بنیادی چیست؟

در تحلیل بنیادی یا فاندامنتال گفته می‌شود که قیمت جاری سهام در بازار همیشه با ارزش ذاتی و حقیقی شرکت مربوط به آن برابر نیست. تحلیل‌گران با استفاده از تحلیل بنیادی، به بررسی صورت‌های مالی، روش‌های مدیریت، تحلیل رقبا، مزیت‌های رقابتی و از همه مهم‌تر سودهای آتی یک سهم می‌پردازند و از همین طریق هم ارزش ذاتی سهم را محاسبه می‌کنند؛ در واقع، می‌توان گفت که فاندامتالیست‌ها بیش از هر چیزی سلامت سهم را بررسی می‌کنند. سپس با توجه به مقایسه‌ی ارزش بازار و ذاتی که برای آن سهم تخمین می‌زنند، می‌تواند تشخیص دهند که سهم ارزان و زیرقیمت (under value) است یا گران و بالای قیمت (over value). در نهایت و از این طریق اقدام به خرید و فروش سهم خواهند کرد. تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی

تفاوت تحلیل بنیادی و تکنیکال در بازار بورس؛ ماهیت تحلیل بنیادی

تفاوت تحلیل بنیادی و تکنیکال در بازار بورس؛ ماهیت تحلیل بنیادی

در روش فاندامنتال، سعی بر این است که ابتدا همه‌ی عوامل موثر را شناخت و بعد ارزش ذاتی سهم را محاسبه کرد. به‌عبارتی می‌توان گفت که فاندامنتالیست‌ها همانند یک متخصص تغذیه عمل می‌کنند که یک وعده‌ی غذایی را از لحاظ پروتئین، چربی، کربوهیدرات‌ها و …، بررسی کرده و در نهایت از لحاظ ارزش تغذیه، آن وعده‌ی غذایی را باارزش یا بی‌ارزش اعلام می‌نماید. در بیان تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در بورس، همچنین باید گفت که برخلاف تحلیل تکنیکال، روش فاندامنتال یک روش دو مرحله‌ای است که در ابتدا بسیاری از عوامل آتی را حدس می‌زند و سپس بر اساس این حدسیات، سودهای آتی را پیش‌بینی می‌کند. در نهایت با استخراج این موارد، ارزش ذاتی را محاسبه می‌کند. همین چند مرحله‌ای بودن موجب می‌شود تا امکان خطا تا حد زیادی افزایش یابد.

مشکل دیگر تحلیل فاندامنتال این است که هیچ روش مشخصی را برای پذیرش اشتباه بودن تحلیل، ارائه نمی‌کند. برای مثال اگر سهمی ۵۰ درصد زیر قیمت ارزش ذاتی‌اش در حال معامله باشد، در آن توصیه به خرید می‌شود. درحالی‌که در بسیاری از مواقع مثل رکود سال ۲۰۰۸، هیچ دلیلی وجود ندارد که سهم ۵۰درصد یا حتی ۹۵درصد از ارزش واقعی خود فاصله بگیرد!

تحلیل تکنیکال چیست؟

اصلی‌ترین تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در این است که تحلیل تکنیکال بر خلاف تحلیل بنیادی، تنها بر روند تغییرات قیمت دارایی‌ها تمرکز دارد. در واقع، در این روش تحلیل سعی بر این است که با بررسی روند قیمتی، آرایش‌های تاریخی و حجم معاملات گذشته‌ی یک سهم، رفتار کلی سهم را مطالعه و نسبت به پیش‌بینی آینده‌ی قیمت سهم اقدام کند. تکنیکالیست‌ها معتقدند که گذشته‌ی نمودار سهم می‌تواند، چراغ راه آینده باشد؛ یعنی با مطالعه‌ی گذشته و بررسی رفتارهای عمومی سهم، می‌توان آینده‌ی آن را شبیه‌سازی کرد. حجم معاملات نیز عنصر کلیدی دیگری در تحلیل تکنیکال است. برای مثال شکسته شدن روند میانگین حجم معاملات می‌تواند نشانگر افزایش یا کاهش سطح قیمت باشد. دقت داشته باشید که هنگام استفاده از این نوع تحلیل فرض بر آن است که تمامی فاکتورهای بنیادی از جمله سلامت مالی شرکت‌ها و صنایع، وضعیت اقتصادی و …، از قبل در قیمت دارایی‌ها لحاظ شده‌اند.

تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در بازار بورس؛ ماهیت تحلیل تکنیکال

تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در بازار بورس؛ ماهیت تحلیل تکنیکال

در بحث تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی می‌توان گفت که برخلاف تحلیل بنیادی، تحلیل تکنیکال سعی در تحلیل برآیند عوامل موثر بر قیمت سهم دارد. رفتار آن به مانند یک اشتهاسنج است که اشتهای فرد را می‌سنجد. یک فرد بسیار گرسنه ممکن است غذاهای فاقد ارزش کیفی را هم مصرف کند. اما برعکس، یک فرد کاملاً سیر از صرف باارزش‌ترین غذاها نیز خودداری می‌کند. تحلیل تکنیکال هم درست به همین شکل است. در این روش انرژی فعلی، اشتها و تمایل حرکتی بازار به ادامه‌ی روند فعلی سنجیده می‌شود. درست برعکس تحلیل بنیادی، تحلیل تکنیکال یک مرحله‌ای بوده و با بررسی رفتار واقعی بازار که همان نمودار قیمت و حجم معاملات می‌باشد، اقدام به قضاوت می‌کند. این تحلیل، تنها روشی است که قبل از معامله، سیگنالی مشخص برای تشخیص اشتباه بودن تحلیل ارائه می‌کند تا معامله‌گر با ریسکی روشن وارد بازار شود.

تحلیل تکنیکال در مقابل تحلیل بنیادی

برای درک بهتر تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی به این مثال توجه کنید:

سرمایه‌گذار الف، یک تحلیل‌گر فاندامنتال و سرمایه‌گذار ب، یک تکنیکالیست می‌باشد. هر دوی این افراد در بررسی ارزشمند بودن چند مرکز خرید برای سرمایه‌گذاری هستند. سرمایه‌گذار الف، به هرکدام از این مراکز خرید سر می‌زند. محصولات، طراحی و صورت‌های مالی هریک از آن‌ها را به‌صورت جداگانه بررسی می‌کند و بعد تصمیم می‌گیرد که سهام شرکت را خریداری کند یا خیر؟ چرا که او به‌دنبال فروشگاهی است که بهترین شرایط بنیادی را داراست و عواملی مثل محصولات خوب، مدیران مسئولیت‌پذیر و … را در نظر می‌گیرد. تحلیل‌گران تکنیکال، با توجه به روندهای تاریخی که از صعود قیمت خبر می‌دهند، اقدام به خرید سهام یک شرکت می‌کنند. نه با توجه به آنچه که در شرکت رخ می‌دهد.

اما سرمایه‌گذار ب، از طریق کامپیوتر، وضعیت قیمت سهام فروشگاه‌ها و نمودار شرکت‌های مختلف را بررسی می‌کند تا متوجه شود که ارزش سهام کدام یک از این شرکت‌ها بهترین عملکرد را داشته است؟ سپس الگوهای قیمتی را شناسایی می‌کند که بیانگر روند صعودی و قدرت ارزش سهام یک شرکت باشند. در تحلیل تکنیکال، سرمایه‌گذار ب، محصولات فروشگاه و وضعیت مالی آن را در نظر نمی‌گیرد. چرا که او یک تکنیکالیست است و معتقد است که تمام عوامل بنیادی را می‌توان از قیمت سهام فهمید. درواقع، این سرمایه‌گذار نیازی ندارد که برای تصمیم‌گیری به فروشگاه‌ها سر بزند. خب این هم دیگر تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی است؛ در واقع، یک تحلیل‌گر فاندانتال، با توجه به عملکرد شرکت‌ها برای معامله، تصمیم‌گیری می‌کند. آن‌ها معتقدند که عوامل بنیادی در قیمت سهام یک شرکت و یا در آینده‌ی آن تاثیر خواهند گذاشت.

در نهایت، هر دوی این سرمایه‌گذاران، با وجود دلایل متفاوتی که برای انتخاب سهم دارند، ممکن است که در یک فروشگاه مشترک سرمایه‌گذاری کنند.

تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در بازار بورس؛ کدام یک بهتر است؟

تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در بازار بورس؛ کدام یک بهتر است؟

حالا که با تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در بازار بورس آشنا شدید، احتمالاً این سوال برایتان پیش خواهد آمد که کدام یک از این رو‌ش‌ها بر دیگری برتری دارد؟ باید بگوییم که هر دوی این تحلیل‌ها برای ارزیابی و تحلیل بورس و سهام کارایی دارند. در اصل، این استراتژی و نگرش افراد در سرمایه‌گذاری یا معامله‌گری است که مشخص می‌کند کدام تحلیل برای شما مفیدتر است. پس بهتر است، ابتدا اهداف و روش سرمایه‌گذاری خود را مشخص کنید تا ببینید کدام تحلیل برای شما مناسب‌تر است؟ البته گاهی ممکن است به‌طور همزمان از هر دو روش برای تصمیم‌گیری خرید استفاده کنید. توصیه‌ی بسیاری از حرفه‌ای‌های بازار، این است که همزمان از هر دو تحلیل برای انتخاب سرمایه‌گذاری و سهام مناسب جهت خرید استفاده نمایید. پس به‌جای داشتن نگاه متعصبانه به یک نوع تحلیل، دانش و آگاهی خود را نسبت به تحلیل‌ها گسترش دهید.

برای آشنایی بیش‌تر با تحلیل بنیادی و تکنیکال و آگاهی از ویژگی‌های هر کدام از آن‌ها، می‌توانید از اینجا شروع کنید 👇👇👇

سخن آخر

در این مقاله از سایت آموزش چراغ به بررسی تفاوت تحلیل تکنیکال و بنیادی در بازار بورس پرداختیم و راجع به ويژگی‌های هر یک از آن‌ها صحبت کردیم. در کل، تحلیل بنیادی بهترین گزینه برای کسانی‌ست که می‌خواهند بر عملکرد شرکت‌ها تمرکز کنند و تمایل به سرمایه‌گذاری بلندمدت دارند؛ این تحلیل برای سرمایه‌گذاری دوران بازنشستگی و دیگر اهداف بلندمدت سرمایه‌گذاری ایده‌آل است. جایی که نتایج مالی بلندمدت کسب‌وکارها میزان موفقیت سرمایه‌گذاری را تعیین می‌کنند. اما تحلیل تکنیکال بهترین گزینه برای سرمایه‌گذارانی است که می‌خواهند از تغییرات قیمت دارایی‌ها استفاده کنند و برای سرمایه‌گذاری کوتاه‌مدت و کسانی که ریسک‌پذیری بیشتری در قبال دارایی‌هایشان دارند، بسیار کاربردی است. اما همان‌طور که در این مقاله گفتیم که لزومی ندارد، به‌عنوان سرمایه‌گذار، استراتژی سرمایه‌گذاریتان را صرفاً به یک نوع تحلیل وابسته نمایید. ممکن است در برخی موقعیت‌ها تحلیل تکنیکال و در برخی دیگر تحلیل بنیادی را موثر بیابید.

چراغ ، به‌عنوان پلتفرم آموزش و کاریابی در تلاش است تا با بیان نکات آموزشی مهم در زمینه‌ی کار و سرمایه‌گذاری به شما برای رسیدن به موفقیت آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال در این زمینه‌ها کمک نماید.

آموزش تحلیل فاندامنتال | تحلیل بنیادی | Fundamental Analysis

آموزش تحلیل فاندامنتال | تحلیل بنیادی | Fundamental Analysis

اگر یک معامله گر بازار فارکس هستید برای بقا در این بازار و جلوگیری از ضرر های ناگهانی و در واقع برای تبدیل شدن به یک تریدر حرفه ایی میبایست همواره در حال وسعت بخشیدن به دایره اطلاعات خود در رابطه با این بازار باشید و همیشه به دنبال مطالب تخصصی تر و کاربردی تر باشید.

بسیاری از معامله گران تازه کار بازار فارکس تحلیل تکنیکال ، آشنایی با الگو های قیمتی ، امواج الیوت و غیره را برای ورود به معاملات خود کافی میدانند و گاهی با یک تحلیل بسیار قوی همچنان موجب ضرر میشوند تا جایی که ترس و نا امیدی در معامله گر شدت میگیرد و به ناچار بازار را برای همیشه کنار میگذارد.

دلیل این فرآیند این است که معامله گر تازه کار از این که تحلیل تکنیکال تنها یک روی سکه معامله گری است و روی دیگر آن تحلیل بنیادی یا فاندامنتال است ، آگاه نیست یا به آن توجهی ندارد. در واقع کلید موفقیت در بازار فارکس استفاده درست و همزمان این دو ابزار با یکدیگر است.

مفهوم تحلیل فاندامنتال

تحلیل فاندامنتال در اصل به بررسی شاخص های اقتصادی و شرایط فعلی و آتی اقتصاد یک کشور و تاثیر آن بر ارز کشور میپردازد.

برای دریافت 20 درصد بونوس بر روی بروکر amarkets کلیک کنید و در بروکر رگوله شده ثبت نام نمایید .

شاخص های اقتصادی مانند نرخ بهره Interest Rate ، تولید ناخالص داخلی GDP ،شاخص قیمت مصرف کننده CPI ، شاخص قیمت تولید کننده PPI ، نرخ بیکاری Unemployment Rate و غیره هریک میتواند در روند اقتصادی کوتاه مدت ، میان مدت ، و بلند مدت یک کشور و در نهایت ارز آن کشور موثر باشند. بنابراین دانستن هریک از این شاخص ها ، اهداف شما را شفاف تر و مسیرتان را مشخص میکند.

به عنوان مثال فرض کنید در انتظار فرصتی برای ورود به معامله خرید در جفت ارز EUR/USD هستید. اما از آنجایی که تحلیل فاندامنتال را فراموش نکردید ، مطلع شده اید که فدرال رزرو آمریکا بیانیه ایی در خصوص سیاست انبساطی صادر کرده است که نوید افزایش تولید و رونق اقتصادی در آمریکا و در نهایت تقویت دلار ، در آینده ایی نزدیک است. با دانستن این اطلاعات قطعا ایده باز کردن معامله خرید در EUR/USD از فکرتان بیرون میرود و حتی به دنبال فرصتی برای باز کردن معامله فروش خواهید بود.

نحوه استفاده از تحلیل فاندامنتال

شاخص های ذکر شده در اکثر مواقع قبل از انتشار از طرف بانک های مرکزی ، توسط اقتصاددانان و معامله گران حرفه ایی بازار فارکس ، پیشبینی و اغلب در بازار پیشخور میشوند که پس از انتشار مقادیر واقعی از سوی بانک های مرکزی ، اگر تقریبا با پیشبینی ها یکسان باشند اتفاق خاصی در بازار رخ نخواهد داد.

اما اگر این مقادیر با اختلاف زیادی منتشر شوند منجر به افت و خیز های شارپی و قدرتمند خواهند شد و فرصت مناسبی برای کسب سود در اختیار معامله گران قرار خواهد داد.

به عنوان مثال فرض کنید پیشبینی شده که شاخص قیمت مصرف کننده اروپا در ماه ژانویه 4.5% خواهد بود اما با انتشار مقدار 9% توسط بانک مرکزی اروپا ECB باعث بوجود آمدن نوسانات شدید در بازار فارکس خواهد شد. بنابراین اگر با وجود مهارت در تحلیل تکنیکال و استفاده از ابزار های تکنیکال ، همچنان برآیند معاملاتتان زیانده است ، باید در تقویت تحلیل فاندامنتال خود اقدام کنید. باید ابتدا مسیر و اهداف معاملاتی خود را با استفاده از تحلیل فاندامنتال پیدا کنید و با استفاده از تحلیل تکنیکال بهترین نقطه برای ورود به معامله و مناسب ترین محل قرار گیری حد ضرر Stop Loss و حد سود Take Profit را مشخص کنید. علاوه بر شاخص های اقتصادی ، عواملی مانند اخبار اقتصاد جهانی نیز میتواند بر بازار فارکس موثر باشد. مثلا خبر بالا گرفتن جنگ تجاری بین چین و آمریکا میتواند به نا امن شدن دلار آمریکا و سرازیر شدن نقدینگی به سمت دارایی های امن مانند طلا شود. و از آنجایی که استرالیا یکی از بزرگترین تولید کننده های طلا در جهان است و تا حد قابل توجهی ارز کشور به قیمت طلا وابسته است ، هجوم این نقدینگی به سمت طلا ، در نهایت به تقویت دلار استرالیا می انجامد . یا به عنوان مثال در کشوری مانند کانادا که یکی از بزرگترین تولید کننده های نفت در جهان است ، اخبار مربوط به تغییر و تحول در تجارت نفت در جهان به طور مستقیم بر دلار کانادا اثر میگذارد.

10 سایت برتر خبری برای تحلیل فاندامنتال

سایت های بی شماری وجود دارند که اخبار بازار فارکس را اطلاع رسانی و اعلام می کنند ، برخی از سایتها کاربری راحت تری دارند و همچنین این سایت ها، اخبار و تحلیل های بیشتری نسبت به بقیه ی سایتهای خبری در اختیار عموم تریدرها قرار می دهند که عبارتند از سایتهای زیر:

1- Forex Factory
2- FXStreet
3- DailyFX
4- investing.com

تحلیل فاندامنتال چیست؟ ویدیوی آموزش تحلیل فاندامنتال

تحلیل فاندامنتال چیست؟ در این ویدیوی آموزش ارز دیجیتال قصد داریم به بررسی تحلیل فاندامنتال یا Fundamental Analysis بپردازیم. همونطور که میدونین امروزه خیلی از تحلیل گرهای بازار ارزهای دیجیتال و سایر بازارهای مالی تحلیل فاندامنتال رو خیلی مهمتر و موثرتر از تحلیل تکنیکال میدونن. در تعریف تحلیل فاندامنتال میشه اینطور گفت که برای اینکه بتونیم ارزش یه دارایی رو در حال و اینده تعیین کنیم، به علمی نیاز داریم که این متغیرهای اقتصادی رو ارزیابی کنه و اون ها رو در اختیار ما قرار بده. مجموعه این عوامل رو تحلیل بنیادی میگن. این ویدیو رو ببینید و مطالب مرتبط با اون رو هم در ادامه مطالعه کنید تا با صفر تا صد تحلیل فاندامنتال آشنایی پیدا کنید.

تحلیل فاندامنتال چیست؟ ویدیوی آموزش تحلیل فاندامنتال

شاید تحلیل فاندامنتال چیست؟ جزو سوالات خود شما هم باشد. این ویدیو و مطالبی که در ادامه اون ها رو می گیم شما رو بطور کامل با این موضوع اشنا خواهد کرد. ما می خواهیم کاربردهای تحلیل فاندامنتال رو بررسی کنیم. همونطور که می دونین یکی از انواع تحلیل در بازار ارزهای دیجیتال، تحلیل بنیادی یا بنیادی هست. به عبارتی یه تاجر در هر بازاری به اطلاعاتی نیاز داره تا با تحلیل اون بتونه از وضعیت فعلی بازار مطلع بشه و همچنین وضعیت بازار رو در اینده پیش بینی کنه، به این ترتیب شما نیز به عنوان تریدر یا معاملگر بازار ارزهای دیجیتال،برای خرید یا فروش رمز ارز به اطلاعاتی نیاز دارین تا بر اساس اون ها بتونین پیش بینی نسبتا دقیقی از اینده بازار داشته باشین.
تحلیل های رایج در بازار سنتی و همچنین نوپای مالی، این امکان رو به شما میده تا ریسک معاملات خودتون رو کاهش بدین. ارزوی هر تاجر در بازار سنتی و هر تریدر در بازار ارز دیجیتال این هست که یه معامله پر سود رو تجربه کنه. همچنین تجربه نشون داده که برای تجزیه کردن معامله های پرسود باید ذهنتون ازاد باشه تا با خلاقیت و داشتن ذهنی اروم، بهترین تصمیم رو بگیرین. به این ترتیب، یکی از مهم ترین عوامل برای اماده سازی ذهنی خلاق در معاملات بازار ارزهای دیجیتال، آرامشی هست که بهتره قبل از تصمیم گیری برای خرید یا فروش داشته باشین.
زمانی که صحبت از ترید و کسب درآمد از طریق معامله گری میشه، چه در بازارهای سنتی مثل بورس سهام و چه در بازارهای نوپا مثل ارزهای دیجیتال، علم دقیقی وجود نداره. اگه وجود داشت که برترین بازیگران وال استریت تا الان به این فرمول رسیده بودن. همچنین برای تحلیل و ارزیابی قیمت دارایی ها در بازار ارزهای دیجیتال، دو روش تحلیل تکینکال و تحلیل بنیادی مورد استفاده قرار می گیره. ولی شاید واستون سوال پیش بیاد که تحلیل فاندامنتال چیست؟ یا چجوری باید از تحلیل بنیادی استفاده کنیم؟ در ادامه این مقاله و سری آموزش رایگان ارز دیجیتال همراه ما باشین تا اطلاعاتی در مورد Fundamental Analysis برای شما ارائه کنیم.

تحلیل فاندامنتال چیست؟

در پاسخ به سوال تحلیل فاندامنتال چیست؟ می تونیم این جواب رو بدیم که برای اینکه بتونیم ارزش یه دارایی رو در حال و اینده تعیین و تشخیص بدیم، به علمی نیاز داریم که این متغیرهای اقتصادی رو ارزیابی کنه و عوامل تغییر دهنده یه دارایی رو بررسی کنه که این علم ارزیابی متغیرهای اقتصادی و مالی، تحلیل بنیادی گفته میشه. به عبارت دیگه، در تحلیل فاندامنتال شخص یا اشخاص دیگه به بررسی پروژه یا موسسه می پردازن و در این راستا به پیگیری رویداد و وقایع پرداخته و همه جوره جنبه های تاثیرگذار یه پروژه یا موسسه رو بررسی میکنن به گونه ای که بشه به ارزش ذاتی و پتانسیل های قوی اون پروژه پی برد، به عنوان تحلیل فاندامنتال شناخته میشه.
اگه بخواهیم به زبان ساده تر مفهوم تحلیل بنیادی رو توضیح بدیم، باید بگیم که این نوع تحلیل به بررسی بسترها و شرایط حاکم بر شرایط اقتصادی می پردازه که یه شرکت در اون بستر مشغول به فعالیت هست. مثلا برای یه شرکت تولید کننده، بخواهیم از تحلیل فاندامنتال استفاده کنیم، باید میزان صادرات و آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال واردات محصول، میزان تولید داخلی، شرایط تولید مواد اولیه، میزان استقبال عموم مردم در اینده و مسائلی از این دست رو مورد توجه قرار داد. به این ترتیب با استفاده از تحلیل فاندامنتال و عوامل به صورت کلی، میشه اینده یه شرکت رو تصور کرد.
Fundamental Analysis یا تحلیل فاندامنتال روش ارزیابی یه دارایی از طریق بررسی معیارهای اقتصادی، مالی و سایر معیارهای کمی و کیفی مرتبط با اون برای سنجیدن ارزش درونی اون دارایی هست. به عبارت دیگه، Fundamental Analysis ارزیابی متغیرهای کلیدی یا متغیرهای اساسی برای سنجش دارایی مالی قابل معامله، مثل ارزهای دیجیتال هست. همچنین در تحلیل فاندامنتال یه ارز دیجیتال، هر چیزی که پتانسیل تاثیر بر قیمت اون دارایی رو داره، مورد بررسی قرار می گیره تا بشه اینده قیمتی اون رو پیش بینی کرد.

مزیت های تحلیل فاندامنتال:

تحلیل فاندامنتال مزیت هایی رو به همراه داره که اهمیت اون رو دو چندان میکنه و امروزه اکثر سرمایه گذارن بازار ارزهای دیجیتال اهمیت فاندامنتال رو خیلی بیشتر از تکنیکال می دونن. در ادامه مزیت های این تحلیل رو برای شما توضیح خواهیم داد.

مفید برای سرمایه گذاری بلند مدت

از مزیت های تحلیل فاندامنتال یا تحلیل بنیادی، میشه به این اشاره کرد که این تحلیل ها برای سرمایه گذاری بلند مدت خیلی خوب جواب میده. به این ترتیب بعضی از سرمایه گذاران که دارایی ها یا ارزهای دیجیتالی رو انتخاب می کنند، می تونن با تشخیص و پیش بینی روندهای بلند مدت، با استفاده از تحلیل بنیادی سود به دست بیارن. تحلیل فاندامنتال همچنین می تونه به دارایی هایی که نشون دهنده ارزش خودشون هستن، کمک کنه.

شناسایی عوامل اثر گذار بر قیمت

در تحلیل فاندامنتال سرمایه گذار بعد از تحلیل و تحقیق با عوامل کلیدی سودرسان در درآمدزایی که در یه دارایی مخفی هستن، آشنا میشه. همچنین همه روش هایی که در تحلیل فاندامنتال مورد استفاده قرار می گیره، بر اساس داده های مالی انجام میشه و به همین دلیل، تعصب شخص در اون دخالت نداره. علاوه بر این، ارزش دارایی به صورت سیستماتیک محاسبه میشه و ارزش به طور دقیق مشخص میشه و در نتیجه، برای خرید یا فروش، تصمیم های دقیق تری ارائه میشه. حسابداری دقیق و تحلیل صورت های مالی نیز کمک می کنه تا انداره گیری همه چیز در تحلیل بنیادی بهتر انجام میشه.

قابلیت بررسی توسط همه افراد

یکی دیگه از مزیت های تحلیل فاندامنتال این هست که هر کسی می تونه از تحلیل بنیادی یاFundamental Analysis برای پیش بینی قیمت در اینده استفاده کنه، چون روش ها و داده های مورد نیاز در این زمینه همیشه فراهم هست. حداقل در بازارهای سنتی اینجوریه، ولی در بازار ارزهای دیجیتال ممکنه اینجوری نباشه، چون پیدا کردن بعضی از داده سخته و یا غیر ممکن هست و همبستگی زیادی بین ارزهای مختلف وجود داره که ممکنه تحلیل فاندامنتال در این بازار رو سخت تر کنه. علاوه بر این، در صورت انجام تحلیل بنیادی، به خوبی میشه ارزون بودن و یا گرون بودن قیمت یه دارایی رو مقایسه کرد. این روش نیازی به بررسی سیگنال ارز دیجیتال نداره.

روش های تحلیل فاندامنتال:

تحلیل فاندامنتال انواع مختلفی داره که در ادامه اون ها رو برای شما توضیح خواهیم داد.

روش تحلیل بالا به پایین

یکی از روش های تحلیل فاندامنتال، روش تحلیل بالا به پایین هست. در این روش تحلیلگران بررسی های خودشون رو از کل به جزء سروع می کنند. به این ترتیب اون ها اول با بررسی عوامل کلان، وضعیت کلی اقتصاد کشور رو بررسی و بعدا شرایط صنعت و کشور رو مورد ارزیابی قرار میدن. به عبارتی تحلیلگران، بازارها و حوزه ها رو از جنبه های مختلف مورد بررسی قرار میدن و گزینه بهتر رو انتخاب می کنند.
همچنین بعد از مقایسه و تشخیص بازار مناسب، صنایع فعال در اون حوزه و همچنین پروژه های مربوط به اون مورد بررسی قرار می گیره. در مرحله اخر نیز وضعیت پروژه ها با توجه به امار و ارقام صورت های مالی اون ها مشخص شده و در نهایت اقدام به سرمایه گذاری می کنند.

روش تحلیل پایین به بالا

یکی دیگه از روش های تحلیل فاندامنتال، روش تحلیل پایین به بالا هست. این روش دقیقا برعکس روش قبلی انجام میشه. در این روش تحلیلگر اول آمار و ارقام صورت های مالی پروژه ها رو مورد بررسی قرار میدن. همچنین بعد از مقایسه و انتخاب پروژه مناسب، وضعیت صنعت مربوط و تاثیر اون در اقتصاد کشور مورد بررسی قرار می گیره.
سپس در مرحله اخر، وضعیت اقتصاد جهانی در پروژه انتخاب شده، بررسی میشه. بهتره بدونین که اطلاعات به دست اومده از هر دو روش ذکر شده، در واقع اطلاعات مربوط به پروژه ها و صنعت ها باید در مقایسه با هم قرار بگیرن و بشه با اطلاعات به دست اومده، بهترین تصمیم برای سرمایه گذاری گرفته بشه.

نحوه تحلیل فاندامنتال در بازار ارزهای دیجیتال:

در این قسمت به بررسی نحوه تحلیل فاندامنتال در بازار ارزهای دیجیتال می پردازیم. سرمایه گذاری در بازار ارزهای دیجیتال یا کریپتوکارنسی، بر اساس زمان به سه دسته سرمایه گذاری کوتاه مدت، میان مدت و بلند مدت تقسیم میشن. با توجه به تجربه های به آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال دست اومده از بازار ارزهای دیجیتال، در سرمایه گذاری های کوتاه مدت به تحلیل فاندامنتال نیازی نیست و در این سرمایه گذاری، فقط استفاده از تحلیل تکینکال و تحلیل احساسات کافی هست.
معمولا اطلاعاتی که از تحلیل بنیادی به دست میاد به تحلیلگر کمک می کنه تا بتونه اطلاعات بازار رو در کوتاه مدت، با احتمال خوبی پیش بینی کنه. ولی اطلاعاتی که از Fundamental Analysis به دست میاد، مثل به رسمیت شناختن یه رمز ارز به عنوان ارز مورد استفاده برای تجارت بین دو کشور اقتصادی، به تحلیلگر نشون میده که در اینده یه جهش قیمتی خوب برای این رمز ارز اتفاق می افته. به همین دلیل هست که برای سرمایه گذاری بلند مدت، اولویت با آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال تحلیل فاندامنتال هست، چون می تونه با استفاده از این تحلیل، اهداف پروژه مورد نظر خودشون رو شناسایی کنند.
معامله گران و تحلیلگران به کمک روش تحلیل فاندامنتال سعی دارن تا عوامل عدم تعادل قیمت ها رو در معامله ها برای رسیدن قیمت به نقطه تعادل رو تشخیص بدن. در این روش معامله گر با تحلیل اتفاقات و اخبار دنیای واقعی و بر اساس دانش و استراتژی خود، به پیش بینی بازار مشغول میشه. به عبارتی تحلیلگران فاندامنتال میگن که همه تغییرات در قیمت ها حتما یه علت اقتصادی بنیادی داره. همچنین تحلیلگرهای فاندامنتال به دنبال چراها و علت ها هستن و برای این کار تعدادی از اطلاعات رو برای تحلیل و بررسی جمع می کنند. ولی سختی کار در روش تحلیل بنیادی اینجاست که بازار ارزهای دیجیتال موضوعات معاملاتی متفاوتی دارت و نمیشه عوامل بنیادی یا فاندامنتال موثر بر قیمت اون ها رو به سادگی و با یه روش بررسی کرد.

عوامل موثر در تحلیل فاندامنتال ارزهای دیجیتال:

حجم معاملات

یکی از عوامل بسیار مهم در تحلیل فاندامنتال در بازارهای مالی مثل بازار ارزهای دیجیتال، حجم معاملات هست. ولی بهتره تا بدونین حجم معاملات یکی از پارامترهای مهم در سنجیدن میزان محبوبیت یه ارز دیجیتال نیز هست. همچنین حجم معاملات بالای یه ارز دیجیتال یا دارایی نشون میده که میزان تقاضای اون زیاده. بعضی از افراد مبتدی ممکنه تنها به حجم معاملات یه ارز دیجیتال در یه روز توجه کنند، در حالی که حجم آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال معاملات روزانه می تونه تحت تاثیر یه خبر یا شایعه، تغییر ناگهانی داشته باشه. بنابراین بهتره تا در تحلیل بنیادی ارز دیجیتال، حجم معاملات در یه ماه مورد بررسی قرار بگیره.

وایت پیپر

محبوب ترین روش برای تعیین ارزش ارزهای دیجیتال، تحقیق در مورد پروژه اون ارز دیجیتال هست. به این ترتیب شما می تونین با خوندن وایت پیپر یک آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال ارز دیجیتال در مورد اهداف پروژه، موارد استفاده و فناوری مورد استفاده در اون رو متوجه بشین. همچنین بررسی تجربه و میزان فعالیت اعضای تیم سازنده پروژه می تونه معیار مناسبی برای دونستن توانایی تیم یه پروژه در ساخت و گسترش یه ارز دیجیتال باشه. بنابراین، مشاهده نقشه راه یه پروژه می تونه به شما بگه که این پروژه در چه مسیری قرار داره. علاوه بر این، با تحقیق های بیشتر در این مورد میشه فهمید که ایا این پروژه می تونه اینده درخشانی داشته باشه یا نه. اگه دوست دارین بدونین که وایت پیپر ارز دیجیتال چیست ؟ مقاله ما رو مطالعه نمایید.

مارکت کپ یا ارزش کلی بازار

ارزش بازار از ضرب تعداد کوین در گردش یه پروژه در قیمت اون کوین به دست میاد. مارکت کپ، معمولا اولین فاکتور فاندامنتال یه ارز دیجیتال هست. همچنین ارزش بازار نیز پارامتر مهمی هست، چون مقدار سرمایه موجود در بازار یه ارز دیجیتال رو نشون میده و با توجه به اون میشه پیش بینی کرد که ایا قیمت یه دارایی جای رشد داره یا نه. بنابراین، برای محاسبه ارزش بازار ارز دیجیتال، تنها کاری که باید انجام بدین، محاسبه حاصل ضرب قیمت فعلی ارز دیجیتال در موجودی در گردش اون هست. برای کسب اطلاعات بیشتر در این زمینه مقاله مارکت کپ چیست ؟ ما رو مطالعه نمایید.

تعداد آدرس های فعال

یکی دیگه از عوامل اثر گذاری که باید در تحلیل فاندامنتال مورد بررسیشون قرار بدیم، تعداد آموزش تحلیل بنیادی یا فاندامنتال ادرس های فعال هست. بعضی از تحلیلگران از تعداد آدرس های فعال یه ارز مثل بیت کوین و اتریوم به عنوان شاخصی برای تحلیل فاندامنتال استفاه می کنند. همچنین این معیار به تنهایی نباید مبنای سرمایه گذاری و تحلیل فاندامنتال قرار بگیره، چون به راحتی توسط بازیگران یه ارز دیجیتال قابل دستکاری هست. علاوه بر این، به صورت کلی هرچقدر تعداد ادرس های فعال یه رمز ارز بیشتر باشه، استفاده از اون بیشتره و وضعیت فاندامنتال مناسب تری برای سرمایه گذاری داره.

جمع بندی و نتیجه:

ما سعی کردیم تا شما رو با مفهوم تحلیل فاندامنتال اشنا کنیم و نحوه استفاده از این روش و مزیت های تحلیل فاندامنتال رو برای شما اموزش بدیم. همونطور که گفتیم، تحلیل فاندامنتال روش ارزیابی یه دارایی از طریق بررسی معیارهای اقتصادی، مالی و سایر معیارهای کمی و کیفی مرتبط با اون برای سنجیدن ارزش درونی اون دارایی هست که تحلیلگران می تونن با استفاده از این روش، بهترین تصمیم رو برای سرمایه گذاری بگیرن. همچنین شما می تونین برای به دست اوردن اطلاعات بیشتر، ویدیوی اموزش رو مشاهده کنین.